9 серпня 2024 року рейтинговий комітет РА «Стандарт-Рейтинг» прийняв рішення про оновлення рейтингів АТ "Райффайзен Банк" (код ЄДРПОУ 14305909): 

• Довгостроковий кредитний рейтинг АТ "Райффайзен Банк" за національною шкалою оновлено на рівні uaAAA. Банк або окремий борговий інструмент з рейтингом uaAAA характеризується найвищою кредитоспроможністю порівняно з іншими українськими позичальниками або борговими інструментами.
• Короткостроковий кредитний рейтинг АТ "Райффайзен Банк" оновлено за національною шкалою на рівні uaK1. Банк або окремий борговий інструмент з рейтингом uaK1 характеризується високою кредитоспроможністю порівняно з іншими українськими позичальниками або борговими інструментами. Фінансовий стан такого позичальника дає можливість попередити передбачувані ризики в короткостроковому періоді.
• Рейтинг депозитів АТ "Райффайзен Банк" оновлено на рівні ua1 за шкалою РА «Стандарт-Рейтинг». 

Слід зазначити, що рейтинг  депозитів АТ "Райффайзен Банк" є найвищим за шкалою РА «Стандарт-Рейтинг», а довгостроковий та короткостроковий кредитні рейтинги Банку – найвищими за національною рейтинговою шкалою. 

Приймаючи рішення про оновлення рейтингів АТ "Райффайзен Банк", Агентство керувалось результатами аналізу підсумків роботи Банку за перше півріччя 2024 року, даних його статистичної звітності за січень-липень 2024 року, а також особливої та регулярної інформації Банку як емітента цінних паперів. 

1. Станом на 01.07.2024 порівняно з 01.01.2024 ключові балансові показники АТ "Райффайзен Банк" продемонстрували наступну динаміку:

·         Активи збільшились на 10,50% до 208,853 млрд грн;

·         Грошові кошти та їх еквіваленти виросли в 2,06 раза до 63,074 млрд грн;

·         Обсяг кредитів клієнтам показав приріст на 2,14% до 53,657 млрд грн;

·         Інвестиції в цінні папери знизились на 14,52% до 46,377 млрд грн;

·         Власний капітал збільшився на 20,96% до 26,412 млрд грн;

·         Кошти клієнтів виросли на 11,38% до 176,720 млрд грн;

·         Зобов’язання збільшились на 9,14% до 182,441 млрд грн.

Таблиця 1

Основні балансові показники АТ "Райффайзен Банк", тис. грн, %

Джерело: Окрема проміжна фінансова звітність Банку за період, що закінчився 30.06.2024 р.

Станом на 01.07.2024 порівняно з 01.01.2024 у структурі активів АТ "Райффайзен Банк" відбулись наступні зміни:

-       частка кредитів клієнтам зменшилась на 2,11 п.п. до 25,69%;

-       частка грошових коштів та їх еквівалентів виросла на 14,01 п.п. до 30,20%;

-       частка інвестицій в цінні папери знизилась на 6,50 п.п. до 22,21%. При цьому, інвестиції в цінні папери Банку були на 99,994% представлені такими ліквідними інструментами з низьким рівнем кредитного ризику, як ОВДП, іноземні боргові державні облігації та облігації, випущені міжнародними фінансовими організаціями. 

Таким чином, в першому півріччі 2024 році АТ "Райффайзен Банк" продовжив збільшувати обсяги операцій на вітчизняному ринку банківських послуг: кошти клієнтів виросли на 11,38%, а обсяг кредитів клієнтам – на 2,14%. Агентство зазначає, що АТ "Райффайзен Банк" є одним з найбільших банків-кредиторів економіки України. За перші шість місяців 2024 року Банком були видані 82,8 млрд грн нових кредитів (загалом з лютого 2022 року – 272,2 млрд грн), які були спрямовані на підтримку великих компаній, бізнес-клієнтів та приватних осіб. При цьому, більша частина нових кредитів, а саме 50,4 млрд грн, призначались для фінансування критичних галузей економіки, а саме аграріїв, роздрібної торгівлі, постачальників палива та фармацевтів. 

2. Впродовж періоду з 01.01.2024 по 01.07.2024 регулятивний капітал АТ "Райффайзен Банк" (Н1) виріс на 25,82% до 24,118 млрд грн, що більше ніж в 120 разів перевищувало встановлене НБУ граничне значення для даного нормативу (на рівні 200 млн грн). Норматив адекватності регулятивного капіталу АТ "Райффайзен Банк" (Н2) за перше півріччя 2024 року знизився на 0,79 п.п. і станом на 01.07.2024 склав 21,27%, що не лише в 2,13 раза перевищило встановлене НБУ нормативне значення, але і було на 2,20 п.п. більше ніж середньо-ринковий показник. Норматив достатності основного капіталу Банку (Н3) за період з 01.01.2024 по 01.07.2024 зменшився на 1,61 п.п. до 14,38%, що в 2,05 раза перевищувало встановлене НБУ граничне значення, а також було на 2,82 п.п. вище ніж середній рівень Н3 по банківській системі України. 

Додатково Агентство зазначає, що станом на 01.08.2024 Н1 Банку виріс до 24,309 млрд грн, Н2 збільшився до 21,60%, а Н3 показав приріст до 14,41%. Таким чином, станом на початок серпня 2024 року АТ "Райффайзен Банк" продовжував підтримувати дуже високий рівень забезпеченості регулятивним та основним капіталом, що підтверджують високі значення нормативів Н1, Н2 та Н3 Банку. Також Агентство вкотре нагадує про наявність у АТ "Райффайзен Банк" високого рівня зовнішньої підтримки, яку, за необхідності, можуть надати його ключові акціонери – Raiffeisen Bank International та ЄБРР.

Таблиця 2

Основні нормативи АТ "Райффайзен Банк", млн грн, %

Джерело: дані НБУ та статистичної звітності Банку

*для системно важливих банків значення нормативу Н7 встановлено на рівні не більше ніж 20%

Примітка: у разі відсутності розрахунку нормативу на 1 число кожного місяця Агентство надає дані за найближчий робочий день 

За період з 01.01.2024 по 01.07.2024 коефіцієнт чистого стабільного фінансування (NSFR) АТ "Райффайзен Банк" виріс на 20,85 п.п. до 219,76%, норматив коефіцієнта покриття ліквідністю за всіма валютами (LCRвв) збільшився на 88,53 п.п. до 317,17%, а норматив коефіцієнта покриття ліквідністю в іноземній валюті Банку (LCRів) показав приріст на 286,50 п.п. до 521,50%. Отже, станом на 01.07.2024 NSFR Банку в 2,2 раза перевищував граничне значення, LCRвв Банку був в 3,17 раза більшим за мінімальне значення, а норматив LCRів Банку був в 5,22 раза вищим за встановлений НБУ граничний рівень.

Додатково Агентство зазначає, що станом на 01.08.2024 NSFR Банку становив 217,42%, LCRвв дорівнював 308,86%, а LCRів становив 453,83%. 

Таким чином, станом на початок серпня 2024 року АТ "Райффайзен Банк" був дуже добре забезпечений ліквідністю, що підтверджують значення нормативів NSFR, LCRвв та LCRів Банку, які в рази перевищували встановлені НБУ мінімально необхідні значення. 

3. В аналізованому періоді АТ "Райффайзен Банк" продемонстрував вагомі обсяги та істотні темпи приросту прибутку. Зокрема, за підсумками діяльності в першому півріччі 2024 року прибуток Банку склав 4,310 млрд грн, що на 38,21% більше ніж за перше півріччя 2023 року. При цьому, ключові статті доходів АТ "Райффайзен Банк" за підсумками першого півріччя 2024 року порівняно з аналогічним періодом 2023 року продемонстрували різноспрямовану динаміку: чистий процентний дохід виріс на 4,30% до 8,471 млрд грн, а чистий комісійний дохід зменшився на 20,78% до 1,004 млрд грн.

Також Агентство звертає увагу, що АТ "Райффайзен Банк" є великим платником податків, який забезпечує вагому підтримку України за рахунок значних сум податкових надходжень до її бюджету. Зокрема, за інформацією Банку, сума податків та зборів, які за січень-червень 2024 року заплатить Банк до бюджетів всіх рівнів, становить 2,43 млрд грн.

Таблиця 3

Дані про ключові статті доходів та витрат

АТ "Райффайзен Банк", тис. грн, %

Джерело: Окрема проміжна фінансова звітність Банку за період, що закінчився 30.06.2024 р. 

Таким чином, в першому півріччі 2024 року АТ "Райффайзен Банк" наростив кошти клієнтів (+11,38%), суттєво збільшив обсяг власного капіталу (+20,96%), а також продовжив активно кредитувати критичні галузі економіки України: за шість місяців 2024 Банком було видано 82,8 млрд грн нових кредитів, а обсяг його кредитного портфеля виріс на 2,14%.

Станом на початок серпня 2024 року та впродовж всього періоду аналізу АТ "Райффайзен Банк" підтримував високий рівень забезпеченості регулятивним та основним капіталом і був дуже добре забезпечений ліквідністю. За підсумками першого півріччя 2024 року порівняно з першим півріччям 2023 року прибуток АТ "Райффайзен Банк" виріс на 38,21% до 4,310 млрд грн, чистий процентний дохід збільшився на 4,30% до 8,471 млрд грн, а чистий комісійний дохід знизився на 20,78% до 1,004 млрд грн. Агентство позитивно оцінює вагомі обсяги прибутку та чистого процентного доходу Банку. 

Агентство вкотре акцентує увагу на наявності у АТ "Райффайзен Банк" високого рівня зовнішньої підтримки, яку, за необхідності, можуть надати його ключові акціонери – Raiffeisen Bank International та ЄБРР. Перелічені фактори дозволили Агентству оновити рейтинги АТ "Райффайзен Банк" на найвищому рівні. 

Агентство звертає увагу, що наведений звіт враховує оцінку ймовірності виконання Банком своїх зобов’язань за звичайних обставин. Форс-мажорні обставини, обставини непереборної сили та інші виключні обставини, які неможливо передбачити, або які пов’язані з дією воєнного стану в Україні, в оцінці неможливо врахувати. 

Джерело: Рейтингове агентство «Стандарт-Рейтинг»