16 серпня 2019 року на засіданні рейтингового комітету РА "Стандарт-Рейтинг" було прийняте рішення про оновлення рейтингів АТ КБ «ПРИВАТБАНК» (код ЄДРПОУ 14360570) за національною шкалою:

• Довгостроковий кредитний рейтинг АТ КБ «ПРИВАТБАНК» за національною шкалою на рівні uaAA. Банк або окремий борговий інструмент з рейтингом uaAA характеризується дуже високою кредитоспроможністю порівняно з іншими українськими позичальниками або борговими інструментами.

• Короткостроковий кредитний рейтинг АТ КБ «ПРИВАТБАНК» за національною шкалою Агентства на рівні uaK1.

• Рейтинг депозитів АТ КБ «ПРИВАТБАНК» підтверджено на рівні ua.1 за шкалою РА «Стандарт-Рейтинг».

Рішення про оновлення рейтингів АТ КБ «ПРИВАТБАНК» прийняте відповідно до результатів аналізу підсумків роботи Банку за перше півріччя 2019 року, а також даних статистичної звітності Банку за січень-червень 2019 року.

Балансові показники

Динаміка ключових балансових показників Банку за перші шість місяців 2019 року свідчила про наступні тенденції:

1. Протягом першого півріччя 2019 року власний капітал АТ КБ «ПРИВАТБАНК» виріс на 20,47% і склав 37,906 млрд. грн. В аналізованому періоді 2019 року Банк не збільшував акціонерний капітал: станом на 30.06.2019 його розмір становив 206,060 млрд. грн. Агентство позитивно оцінює збільшення власного капіталу Банку. В першому півріччі 2019 року, так само як і в 2018 році, АТ КБ «ПРИВАТБАНК» не потребував докапіталізації з боку держави.

Таблиця 1

Окремі балансові показники АТ КБ «ПРИВАТБАНК», млн. грн., %, п.п.

Показники	30.06.2019		31.12.2018		Темп зростання, %
	млн. грн.	%	млн. грн.	%
Заборгованість перед НБУ	11 248	4,03%	9 817	3,53%	14,58%
Заборгованість перед банками та іншими фінансовими організаціями	33	0,01%	195	0,07%	-83,08%
Кошти клієнтів	222 809	79,91%	231 055	83,10%	-3,57%
Зобов'язання всього	240 915	86,40%	246 584	88,68%	-2,30%
Акціонерний капітал банку	260 060	93,27%	206 060	74,11%	26,21%
Власний капітал банку	37 906	13,60%	31 464	11,32%	20,47%
Грошові кошти та їх еквіваленти	32 074	11,50%	27 360	9,84%	17,23%
Заборгованість банків	2 533	0,91%	0	0,00%	-
Кредити та аванси клієнтам	55 857	20,03%	50 140	18,03%	11,40%
Інвестиційні цінні папери	163 767	58,74%	180 081	64,77%	-9,06%
Інвестиційна нерухомість	3 335	1,20%	3 340	1,20%	-0,15%
Інші фінансові активи	2 535	0,91%	2 743	0,99%	-7,58%
Інші активи	9 193	3,30%	8 899	3,20%	3,30%
Активи всього	278 821	100,00%	278 048	100,00%	0,28%

Джерело: Окрема проміжна скорочена фінансова звітність за шість місяців, що закінчились 30 червня 2019 року

2. Обсяг кредитів та авансів клієнтам Банку за підсумками перших шести місяців 2019 року виріс на 11,4% і склав 55,857 млрд. грн., а за підсумками 2018 року їх приріст становив 30,79%. Агентство високо оцінює нарощення АТ КБ «ПРИВАТБАНК» кредитної та ділової активності, якій, зокрема, сприяє активна діджиталізація послуг і фінансових сервісів Банку.

Протягом першого півріччя 2019 року портфель інвестиційних цінних паперів Банку зменшився на 9,06%, до 163,767 млрд. грн., при цьому його частка в активах Банку залишалась високою і станом на 30.06.2019 становила 58,74%. Портфель інвестиційних цінних паперів АТ КБ «ПРИВАТБАНК», як і раніше, був сформований з державних боргових цінних паперів, а також довгострокових облігацій, випущених Державною іпотечною установою. Агентство підкреслює, що державні цінні папери ідентифікуються як активи з найменшим ступенем ризику, тобто як активи високої якості.

Обсяг грошових коштів та їх еквівалентів станом на 30.06.2019 становив 32,074 млрд. грн. і виріс на 17,23% порівняно з 31.12.2018. Їх частка в чистих активах Банку станом на кінець першого півріччя 2019 року склала 11,5%, що на 1,66 п.п. більше, ніж на початок року.

3. За підсумками першого півріччя 2019 року заборгованість АТ КБ «ПРИВАТБАНК» перед НБУ збільшилась на 14,58% до 11,248 млрд. грн. Агентство нагадує, що за результатами 2018 року обсяг заборгованості Банку перед НБУ зменшився на 20,79%, а за результатами 2017 року - на 31,32%. Слід зазначити, що Банк має достатньо ліквідності для погашення даної заборгованості, а необхідність її підтримки носить технічний характер. В цілому, АТ КБ «ПРИВАТБАНК» не мав суттєвої залежності від заборгованості перед НБУ, яка на початок другого півріччя 2019 року становила 4,03% від обсягу пасивів Банку.

Нормативи

Станом на 01.07.2019 норматив регулятивного капіталу АТ КБ «ПРИВАТБАНК» (Н1) склав 19,680 млрд. грн., що майже в сотню разів перевищило встановлене НБУ граничне значення для даного нормативу у розмірі 200 млн. грн. Тобто Банк сформував та підтримував дуже значний запас за нормативом Н1.

Норматив адекватності регулятивного капіталу Банку (Н2) станом на 01.07.2019 становив 15,28%, що на 5,28 п.п. перевищувало встановлене НБУ граничне значення для даного нормативу та на 2,19 п.п. було менше за середнє значення даного нормативу по банківській системі України (17,47%).

Таким чином, Банк сформував та підтримував хороший запас за нормативом адекватності регулятивного капіталу. Агентство нагадує, що з липня 2017 року Банк жодного разу не допускав порушення нормативу Н2. Також Агентство нагадує про дані Національного банку України, отримані за результатами оцінки стійкості банків в поточному році, згідно з якими АТ КБ «ПРИВАТБАНК» не має потреби (нестачі) в капіталі в 2019 році. На думку Агентства, Банк був дуже добре забезпечений регулятивним капіталом.

Нормативи ліквідності АТ КБ «ПРИВАТБАНК» за період з 01.01.2019 по 01.07.2019 продемонстрували спадну динаміку:

• норматив миттєвої ліквідності (Н4) зменшився на 1,5 п.п.: з 43,46% до 41,96%;

• норматив поточної ліквідності (Н5) скоротився на 16,17 п.п.: з 141,98% до 125,81%;

• норматив короткострокової ліквідності (Н6) показав зниження на 7,13 п.п.: з 97,74% до 90,61%.

Таблиця 2

Основні нормативи АТ КБ «ПРИВАТБАНК», %, п.п.

Показник	Нормативне значення	01.07.2019		01.01.2019
		по системі	банк	по системі	банк
Норматив адекватності регулятивного капіталу (Н2)	>10%	17,47%	15,28%	16,18%	17,46%
Норматив миттєвої ліквідності (Н4)	>20%	66,63%	41,96%	68,66%	43,46%
Норматив поточної ліквідності (Н5)	>40%	97,76%	125,81%	99,12%	141,98%
Норматив короткострокової ліквідності (Н6)	>60%	91,61%	90,61%	93,52%	97,74%
Норматив максимального розміру кредитного ризику на одного контрагента (Н7)	<25%	17,86%	4,31%	19,83%	6,26%
Норматив великих кредитних ризиків (Н8)	<800%	146,97%	0,00%	176,23%	0,00%

Примітка: у разі відсутності розрахунку нормативу на 1 число кожного місяця Агентство надає данні за найближчий робочий день у звітному місяці

Джерело: дані НБУ та статистичної звітності Банку

Таким чином, станом на 01.07.2019 АТ КБ «ПРИВАТБАНК» підтримував дуже хороший запас за всіма нормативами ліквідності: норматив миттєвої ліквідності (Н4) перевищував встановлене НБУ мінімальне значення на 21,96 п.п., норматив поточної ліквідності (Н5) – на 85,81 п.п., а норматив короткострокової ліквідності (Н6) – на 30,31 п.п. При цьому значення нормативу поточної ліквідності (Н5) станом на 01.07.2019 перевищувало й середня значення даного нормативу по банківській системі України.

Отже, протягом січня-червня 2019 року АТ КБ «ПРИВАТБАНК» був дуже добре забезпечений ліквідністю.

Доходи та витрати

В аналізованому періоді АТ КБ «ПРИВАТБАНК продовжив демонструвати високі темпи нарощення прибутку. Так, за перше півріччя 2019 року АТ КБ «ПРИВАТБАНК» отримав прибуток у сумі 18,299 млрд. грн., що в 2,64 рази перевищило прибуток Банку за перше півріччя 2018 року.

Таблиця 3

Дані про ключові статті доходів та витрат АТ КБ «ПРИВАТБАНК», млн. грн., %

Показник	За перше півріччя 2019 року	За перше півріччя 2018 року	Зміна	Темп приросту, %
Процентні доходи	16 703	13 977	2 726	19,50%
Процентні витрати	6 878	6 939	-61	-0,88%
Чистий процентний дохід	9 825	7 038	2 787	39,60%
Комісійні доходи	11 408	9 312	2 096	22,51%
Комісійні витрати	2 884	1 991	893	44,85%
Чистий комісійний дохід	8 524	7 321	1 203	16,43%
Адміністративні та інші операційні витрати	6 061	6 576	-515	-7,83%
Прибуток / (збиток)	18 289	6 926	11 363	164,06%

Джерело: Окрема проміжна скорочена фінансова звітність за шість місяців, що закінчились 30 червня 2019 року

За підсумками першого півріччя 2019 року в порівнянні з першим півріччям 2018 року ключові статті доходів Банку також показали високі темпи приросту: чистий процентний дохід виріс на 39,60%, до 9,825 млрд. грн., а чистий комісійний дохід збільшився на 16,43% до 8,524 млрд. грн.

Агентство також звертає увагу, що за даними НБУ, АТ КБ «ПРИВАТБАНК» домінує на ринку роздрібних безготівкових операцій в Україні та за підсумками діяльності протягом січня-травня 2019 року розмір чистого комісійного доходу АТ КБ «ПРИВАТБАНК» склав 40,88% від обсягів чистого комісійного доходу всього банківського сектора. 

Агентство високо оцінює фінансові результати Банку, які дозволяють йому нарощувати обсяг власного капіталу та зменшують залежність від підтримки акціонера – Держави Україна в особі Міністерства фінансів. 

Інші фактори

АТ КБ «ПРИВАТБАНК» через масштаби своєї діяльності продовжує залишатись стратегічним інтересом Держави Україна. Участь держави у капіталі АТ КБ «ПРИВАТБАНК» забезпечує основу для стабільного функціонування вітчизняної банківської системи.

Агентство ретельно спостерігає за численними рішеннями судів навколо позовів екс-власників АТ КБ «ПРИВАТБАНК». На думку Агентства, такі рішення найближчим часом не зможуть негативно вплинути на кредитний ризик Банку. 

При цьому Агентство нагадує, що довгостроковий кредитний рейтинг АТ КБ «ПРИВАТБАНК» за національною шкалою було присвоєно 29 грудня 2016 року, вже після націоналізації Банку. Агентство звертає увагу на наявність у Банку фактору зовнішньої підтримки з боку Міністерства фінансів України. 

Таким чином, протягом січня-червня 2019 року АТ КБ «ПРИВАТБАНК» був дуже добре забезпечений регулятивним капіталом та ліквідністю. За підсумками першого півріччя 2019 року Банк продемонстрував зростання кредитної активності, наростив обсяг ключових статей доходів, а також в 2,64 рази збільшив обсяг прибутку. Також Агентство вкотре нагадує, що АТ КБ «ПРИВАТБАНК» є стратегічним інтересом Держави Україна, що забезпечує Банку високий рівень зовнішньої підтримки.

 Джерело: Рейтингове агентство «Стандарт-Рейтинг» (Україна)