20 червня 2019 року на засіданні рейтингового комітету РА "Стандарт-Рейтинг" було прийняте рішення про оновлення рейтингів АТ КБ «ПРИВАТБАНК» (код ЄДРПОУ 14360570) за національною шкалою:

• Довгостроковий кредитний рейтинг АТ КБ «ПРИВАТБАНК» за національною шкалою на рівні uaAA. Банк або окремий борговий інструмент з рейтингом uaAA характеризується дуже високою кредитоспроможністю порівняно з іншими українськими позичальниками або борговими інструментами.

• Короткостроковий кредитний рейтинг АТ КБ «ПРИВАТБАНК» за національною шкалою Агентства на рівні uaK1.

• Рейтинг депозитів АТ КБ «ПРИВАТБАНК» підтверджено на рівні ua.1 за шкалою РА «Стандарт-Рейтинг».

Рішення про оновлення рейтингів АТ КБ «ПРИВАТБАНК» прийняте відповідно до результатів аналізу підсумків роботи Банку за перший квартал 2019 року, а також даних статистичної звітності Банку за січень-травень 2019 року.

Балансові показники

Динаміка ключових балансових показників Банку протягом перших трьох місяців 2019 року свідчила про наступні тенденції:

1. На протязі першого кварталу 2019 року власний капітал АТ КБ «ПРИВАТБАНК» виріс на 23,46% і склав 38,981 млрд. грн. В аналізованому періоді 2019 року Банк не збільшував статутний капітал: станом на 31.03.2019 його розмір становив 206,060 млрд. грн. Агентство позитивно оцінює збільшення власного капіталу Банку. В першому кварталі 2019 року, так само як і в 2018 році, АТ КБ «ПРИВАТБАНК» не потребував докапіталізації з боку держави.

Таблиця 1

Окремі балансові показники АТ КБ «ПРИВАТБАНК», млн. грн., %, п.п.

Показники	31.03.2019		31.12.2018		Темп зростання, %
	млн. грн.	%	млн. грн.	%
Заборгованість перед НБУ	9307	3,32%	9817	3,53%	-5,20%
Заборгованість перед банками та іншими фінансовими організаціями	34	0,01%	196	0,07%	-82,65%
Кошти клієнтів	224593	80,23%	230997	83,06%	-2,77%
Зобов'язання всього	240941	86,07%	246545	88,65%	-2,27%
Статутний капітал банку	206060	73,61%	206060	74,09%	-
Власний капітал банку	38981	13,93%	31575	11,35%	23,46%
Грошові кошти та їх еквіваленти	29539	10,55%	27360	9,84%	7,96%
Заборгованість банків	3519	1,26%	0	0,00%	-
Кредити та аванси клієнтам	53260	19,03%	50140	18,03%	6,22%
Інвестиційні цінні папери	171483	61,26%	180120	64,76%	-4,80%
Інвестиційна нерухомість	3336	1,19%	3340	1,20%	-0,12%
Інші фінансові активи	2601	0,93%	2756	0,99%	-5,62%
Інші активи	8973	3,21%	8899	3,20%	0,83%
Активи всього	279922	100,00%	278120	100,00%	0,65%

Джерело: Консолідована проміжна скорочена фінансова звітність за три місяці, що закінчились 31 березня 2019 року

2. Обсяг кредитів та авансів клієнтам Банку за підсумками першого кварталу 2019 року виріс на 6,22% і склав 53,260 млрд. грн., а за підсумками 2018 року їх приріст становив 30,79%. Агентство високо оцінює нарощення АТ КБ «ПРИВАТБАНК» кредитної та ділової активності, якій, зокрема, сприяє активна діджиталізація послуг і фінансових сервісів Банку, що вийшли за межі класичного банкінгу та формують в Україні нову цифрову екосистему на стику фінансових послуг, ритейлу та е-комерс.

За підсумками першого кварталу 2019 року портфель інвестиційних цінних паперів Банку зменшився на 4,80%, до 171,483 млрд. грн., але його частка в активах Банку залишалась високою: станом на 31.03.2019 вона становила 61,26%. Портфель інвестиційних цінних паперів АТ КБ «ПРИВАТБАНК», як і раніше, був сформований з державних боргових цінних паперів, а також довгострокових облігацій, випущених Державною іпотечною установою. Агентство підкреслює, що державні цінні папери ідентифікуються як активи з найменшим ступенем ризику, тобто активи високої якості.

Обсяг грошових коштів та їх еквівалентів станом на 31.03.2019 в порівнянні з 31.12.2018 виріс на 7,96% і склав 29,539 млрд. грн., що становить 10,55% від обсягу чистих активів Банку.

3. Банк планомірно продовжував зменшувати свої зобов’язання перед регулятором: за підсумками першого кварталу 2019 року заборгованість АТ КБ «ПРИВАТБАНК» перед НБУ скоротилась на 5,20%, за результатами 2018 року її обсяг зменшився на 20,79%, а за результатами 2017 року - на 31,32%. На думку Агентства, зменшення заборгованості Банку перед НБУ є позитивним фактором. Банк має достатньо ліквідності для погашення заборгованості, а необхідність її підтримки носила технічний характер. В цілому, АТ КБ «ПРИВАТБАНК» не мав суттєвої залежності від заборгованості перед НБУ, яка на початок першого кварталу 2019 року не перевищувала 3,32% від обсягу пасивів Банку.

Нормативи

Станом на 01.04.2019 норматив регулятивного капіталу АТ КБ «ПРИВАТБАНК» (Н1) склав 19,423 млрд. грн., що в десятки разів перевищувало встановлене НБУ граничне значення для даного нормативу у розмірі 200 млн. грн., тобто Банк сформував та підтримував дуже великий запас за нормативом Н1.

Норматив адекватності регулятивного капіталу Банку (Н2) станом на 01.04.2019 становив 16,82%, що було на 6,82 п.п. більше встановленого НБУ граничного значення та практично дорівнював середньому значенню даного нормативу по банківській системі України (16,96%).

Таким чином, Банк сформував та підтримував хороший запас за нормативом адекватності регулятивного капіталу. Агентство нагадує, що з липня 2017 року Банк не допускав порушення нормативу Н2. Також Агентство нагадує про дані Національного банку України, отримані за результатами оцінки стійкості банків в поточному році, згідно з якими АТ КБ «ПРИВАТБАНК» не має потреби (нестачі) в капіталі в 2019 році. Станом на 03.06.2019 норматив адекватності регулятивного капіталу Банку (Н2) складав 15,93%, що на 5,93 п.п. перевищило встановлене НБУ граничне значення. На думку Агентства, Банк був дуже добре забезпечений регулятивним капіталом.

Нормативи ліквідності АТ КБ «ПРИВАТБАНК» за період з 01.01.2019 по 01.04.2019 продемонстрували наступну динаміку:

• норматив миттєвої ліквідності (Н4) збільшився на 6,12 п.п.: з 43,46% до 49,58%;

• норматив поточної ліквідності (Н5) зменшився на 2,36 п.п.: з 141,98% до 139,62%;

• норматив короткострокової ліквідності (Н6) скоротився на 1,71 п.п.: з 97,74% до 96,03%.

Таблиця 2

Основні нормативи АТ КБ «ПРИВАТБАНК», %, п.п.

Показник	Нормативне значення	01.04.2019		01.01.2019
		по системі	банк	по системі	банк
Норматив адекватності регулятивного капіталу (Н2)	>10%	16,96%	16,82%	16,18%	17,46%
Норматив миттєвої ліквідності (Н4)	>20%	70,15%	49,58%	68,66%	43,46%
Норматив поточної ліквідності (Н5)	>40%	100,97%	139,62%	99,12%	141,98%
Норматив короткострокової ліквідності (Н6)	>60%	92,63%	96,03%	93,52%	97,74%
Норматив максимального розміру кредитного ризику на одного контрагента (Н7)	<25%	18,99%	4,82%	19,83%	6,26%
Норматив великих кредитних ризиків (Н8)	<800%	174,68%	0,00%	176,23%	0,00%

Примітка: у разі відсутності розрахунку нормативу на 1 число кожного місяця Агентство надає данні за найближчий робочий день у звітному місяці

Джерело: дані НБУ та статистичної звітності Банку

Таким чином, станом на 01.04.2019 АТ КБ «ПРИВАТБАНК» підтримував дуже хороший запас за всіма нормативами ліквідності: норматив миттєвої ліквідності (Н4) перевищував встановлене НБУ мінімальне значення на 29,58 п.п., норматив поточної ліквідності (Н5) – на 99,62 п.п., а норматив короткострокової ліквідності (Н6) – на 36,03 п.п. При цьому нормативи Н5 та Н6 Банку станом на 01.04.2019 перевищували не тільки встановлені НБУ граничні показники, але й середні значення цих нормативів по банківській системі України.

Станом на 03.06.2019 нормативи ліквідності Банку мали наступні значення: Н4 – 45%, Н5 – 134,42%, Н6 – 94,54%. Отже, Банк був дуже добре забезпечений ліквідністю протягом 2018 року і січня-травня 2019 року.

Доходи та видатки

В аналізованому періоді АТ КБ «ПРИВАТБАНК продовжив демонструвати високі темпи нарощення прибутку. Так, за перший квартал 2019 року АТ КБ «ПРИВАТБАНК» отримав прибуток у сумі 7,644 млрд. грн., що більш ніж вдвічі перевищило прибуток Банку за перший квартал 2018 року.

Таблиця 3

Дані про ключові статті доходів та витрат АТ КБ «ПРИВАТБАНК», млн. грн., %

Показник	За перший квартал 2019 року	За перший квартал 2018 року	Зміна	Темп приросту, %
Процентні доходи	8378	6767	1611	23,81%
Процентні витрати	3476	3510	-34	-0,97%
Чистий процентний дохід	4902	3257	1645	50,51%
Комісійні доходи	5442	4410	1032	23,40%
Комісійні витрати	1375	1002	373	37,23%
Чистий комісійний дохід	4067	3408	659	19,34%
Адміністративні та інші операційні витрати	2878	2790	88	3,15%
Прибуток / (збиток)	7644	3664	3980	108,62%

Джерело: Консолідована проміжна скорочена фінансова звітність за три місяці, що закінчились 31 березня 2019 року

За підсумками першого кварталу 2019 року в порівнянні з першим кварталом 2018 року ключові статті доходів Банку показали високі темпи приросту: чистий процентний дохід виріс на 50,51%, до 4,902 млрд. грн., а чистий комісійний дохід збільшився на 19,34% грн., до 4,067 млрд. грн. 

Агентство також звертає увагу, що за даними НБУ, АТ КБ «ПРИВАТБАНК» домінує на ринку роздрібних безготівкових операцій в Україні та забезпечує надходження 42% чистого комісійного доходу всього банківського сектора. 

Агентство високо оцінює фінансові результати Банку, які дозволяють йому нарощувати обсяг власного капіталу та зменшують залежність від підтримки акціонера – Держави Україна в особі Міністерства фінансів.

Інші фактори

АТ КБ «ПРИВАТБАНК» через масштаби своєї діяльності продовжує залишатись стратегічним інтересом Держави Україна. Участь держави у капіталі АТ КБ «ПРИВАТБАНК» забезпечує основу для стабільного функціонування вітчизняної банківської системи.

Агентство ретельно спостерігає за численними рішеннями судів навколо позовів екс-власників АТ КБ «ПРИВАТБАНК». На думку Агентства, такі рішення найближчим часом не зможуть негативно вплинути на кредитний ризик Банку.

При цьому Агентство нагадує, що довгостроковий кредитний рейтинг АТ КБ «ПРИВАТБАНК» за національною шкалою було присвоєно 29 грудня 2016 року, вже після націоналізації Банку. Агентство звертає увагу на наявність у Банку фактору зовнішньої підтримки з боку Міністерства фінансів України, що є запорукою спроможності виконання Банком будь-яких судових рішень.

 Таким чином, протягом 2018 року і січня-травня 2019 року АТ КБ «ПРИВАТБАНК» був дуже добре забезпечений регулятивним капіталом та ліквідністю. За підсумками першого кварталу 2019 року Банк продемонстрував зростання кредитної активності, наростив обсяг ключових статей доходів, а також більш ніж вдвічі збільшив обсяг прибутку. Також Агентство вкотре нагадує, що АТ КБ «ПРИВАТБАНК» є стратегічним інтересом Держави Україна, що забезпечує Банку високий рівень зовнішньої підтримки.

 Джерело: Рейтингове агентство «Стандарт-Рейтинг» (Україна)