1 вересня 2022 року рейтинговий комітет РА «Стандарт-Рейтинг» прийняв рішення про оновлення рейтингів АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» (код ЄДРПОУ 14361575):

• Довгостроковий кредитний рейтинг АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» за національною шкалою оновлено на рівні uaAAA. Банк або окремий борговий інструмент з рейтингом uaAAA характеризується найвищою кредитоспроможністю порівняно з іншими українськими позичальниками або борговими інструментами.

• Короткостроковий кредитний рейтинг АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» оновлено за національною шкалою на рівні uaK1. Банк або окремий борговий інструмент з рейтингом uaK1 характеризується високою кредитоспроможністю порівняно з іншими українськими позичальниками або борговими інструментами. Фінансовий стан такого позичальника дає можливість попередити передбачувані ризики в короткостроковому періоді.

• Рейтинг депозитів АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» оновлено на рівні ua1 за шкалою РА «Стандарт-Рейтинг».

Приймаючи рішення про оновлення рейтингів АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК», Агентство керувалось результатами аналізу підсумків роботи Банку за перше півріччя 2022 року, а також особливою та регулярною інформацією Банку як емітента цінних паперів.

1. Станом на 01.07.2022 порівняно з 01.01.2022 ключові балансові показники АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» показали наступну динаміку:

• Активи Банку виросли на 10,95% до 60,846 млрд грн;

• Обсяг кредитів клієнтам зменшився на 4,27% до 32,353 млрд грн;

• Власний капітал знизився на 8,22% до 6,148 млрд грн;

• Зобов’язання збільшились на 13,62% до 54,698 млрд грн.

Таблиця 1

Основні балансові показники АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК», тис. грн, %

Показник	01.07.2022		01.01.2022		Темп приросту, %
	тис. грн	%	тис. грн	%
Кошти банків	5 611	0,01%	13 969	0,03%	-59,83%
Кошти клієнтів:	52 413 485	86,14%	46 078 279	84,02%	13,75%
- кошти фізичних осіб	12 861 801	21,14%	11 927 796	21,75%	7,83%
- кошти юридичних осіб	39 551 684	65,00%	34150483	62,27%	15,82%
Зобов’язання всього	54 698 362	89,90%	48 142 016	87,79%	13,62%
Статутний капітал банку	1 222 929	2,01%	1 222 929	2,23%	0,00%
Власний капітал всього	6 148 117	10,10%	6 698 501	12,21%	-8,22%
Грошові кошти та їх еквіваленти	10 963 895	18,02%	10 317 866	18,81%	6,26%
Кредити та аванси банкам	11 020 427	18,11%	3977742	7,25%	177,05%
Кредити та аванси клієнтам	32 352 941	53,17%	33 796 740	61,63%	-4,27%
Інвестиції в цінні папери	5 021 215	8,25%	5 370 487	9,79%	-6,50%
Основні засоби та нематеріальні активи	1 172 564	1,93%	1 205 924	2,20%	-2,77%
Активи всього:	60 846 479	100,00%	54 840 517	100,00%	10,95%

Джерело: Проміжна фінансова звітність Банку за період, що закінчився 30.06.2022 р.

Ключові складові ресурсної бази Банку впродовж першого півріччя 2022 року змінились наступним чином: обсяг коштів клієнтів збільшився на 13,75% і склав 52,413 млрд грн, а кошти банків зменшились на 59,83% до 5,611 млн грн. При цьому, кошти фізичних осіб в зобов’язаннях Банку виросли на 7,83%, а кошти юридичних осіб збільшились на 15,82%. За період з 01.01.2022 по 01.07.2022 в структурі фінансових ресурсів АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» частка коштів фізичних осіб зменшилась на 0,61 п.п. до 21,14%, частка коштів юридичних осіб виросла на 2,73 п.п. до 65,00%, а частка коштів банків зменшилась на 0,02 п.п. до 0,01%.

Станом на 01.07.2022 порівняно з 01.01.2022 у структурі активів АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» відбулись наступні зміни:

• частка кредитів та авансів клієнтам зменшилась на 8,46 п.п. до 53,17%;

• частка грошових коштів та їх еквівалентів знизилась на 0,79 п.п. до 18,02%;

• частка інвестицій в цінні папери скоротилась на 1,54 п.п. до 8,25%. При цьому, портфель інвестицій Банку в цінні папери станом на 01.07.2022 на 99,98% був сформований з інструментів, які характеризуються низьким рівнем кредитного ризику, а саме з ОВДП (58,94% портфеля) та з казначейських облігацій США (41,04% портфеля);

• частка кредитів та авансів банкам (які повністю складались з депозитних сертифікатів НБУ) виросла на 10,86 п.п. до 18,11%.

Отже, станом на 01.07.2022 44,38% активів АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» були представлені ліквідними інструментами з низьким рівнем кредитного ризику: грошовими коштами та їх еквівалентами, депозитними сертифікатами НБУ, ОВДП та казначейськими зобов’язаннями США.

Таким чином, в першому півріччі 2022 року, незважаючи на сповільнення ділової активності в Україні, АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» на 13,75% наростив обсяг коштів клієнтів та продовжив збільшувати фінансування підприємств агробізнесу: станом на початок липня 2022 року 28,84% кредитів Банку були видані підприємствам сільського та лісового господарства. Також Банк впродовж вже двох років є активним учасником державної програми «Доступні кредити 5-7-9%». Станом на кінець липня 2022 року кредитний портфель АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК», сформований в рамках цієї програми, становив 5,7 млрд грн, з яких майже 1,2 млн грн кредитів були надані від початку війни. АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» пожертвував на різні благодійні заходи для підтримки мирного населення 13 млн грн, з яких 7,5 млн грн було виділено на допомогу лікарням, Credit Agricole Group ще в перші дні війни запустила надзвичайний фонд солідарності та фонд для підтримки працівників українського Банку загальною сумою 10 млн євро, а польський банк Групи виділив 600 тис. злотих на допомогу українським лікарням.

2. Регулятивний капітал АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» (Н1) за період з 01.01.2022 по 01.07.2022 виріс на 0,97% і склав 6,657 млрд грн, що більше ніж в 33 рази перевищило встановлене НБУ граничне значення для даного нормативу (на рівні 200 млн грн). Норматив адекватності регулятивного капіталу АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» (Н2) станом на 01.07.2022 порівняно з 01.01.2022 збільшився на 1,64 п.п. до 16,89%, що на 6,89 п.п. перевищувало встановлене НБУ нормативне значення, проте було на 0,27 п.п. менше за середньо-ринковий рівень Н2. Норматив достатності основного капіталу Банку (Н3) впродовж першого півріччя 2022 року виріс на 1,83 п.п. до 10,60%, що на 3,60 п.п. перевищувало встановлене НБУ граничне значення, але було на 0,80 п.п. менше ніж середній рівень Н3 по банківській системі України.

Таблиця 2

Основні нормативи АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК», млн грн, %

Показник	Нормативне значення	01.07.2022		01.01.2022
		по системі	банк	по системі	банк
Регулятивний капітал (Н1)	>200 млн	202 363	6 657	211 742	6 593
Норматив адекватності регулятивного капіталу (Н2)	>10%	17,16%	16,89%	18,01%	15,25%
Норматив достатності основного капіталу (Н3)	>7%	11,40%	10,60%	11,99%	8,77%
Коефіцієнт чистого стабільного фінансування (NSFR)	>90%	-	143,45%	-	131,68%
Норматив коефіцієнта покриття ліквідністю за всіма валютами (LCRвв) *	>100%	-	171,42%	-	152,22%
Норматив коефіцієнта покриття ліквідністю в іноземній валюті (LCRів) *	>100%	-	177,92%	-	171,96%
Норматив максимального розміру кредитного ризику на одного контрагента (Н7)	<25%	17,86%	22,22%	18,60%	19,48%
Норматив великих кредитних ризиків (Н8)	<800%	78,20%	62,33%	72,35%	65,21%

Джерело: дані НБУ та статистичної звітності Банку

Примітка: у разі відсутності розрахунку нормативу на 1 число кожного місяця Агентство надає дані за найближчий робочий день. *- Значення LCR розраховані за формулою середньоарифметичної величини за останні 30 календарних днів.

Додатково Агентство зазначає, що станом на 01.08.2022 Н1 Банку склав 6,636 млрд грн, Н2 дорівнював 16,30%, а Н3 виріс до 14,03%. Отже, станом на початок серпня 2022 року АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» продовжував підтримувати хороший рівень забезпеченості регулятивним та основним капіталом, що підтверджують високі значення відповідних нормативів Банку (Н1, Н2 та Н3). Також Агентство акцентує увагу на наявності у АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» дуже високого рівня зовнішньої підтримки, яку, за необхідності, може надати його акціонер – одна з найбільших європейських банківських груп Credit Agricole S.A.

За період з 01.01.2022 по 01.07.2022 коефіцієнт чистого стабільного фінансування АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» (NSFR) виріс на 11,77 п.п. до 143,45%, норматив коефіцієнта покриття ліквідністю за всіма валютами (LCRвв) збільшився на 19,20 п.п. до 171,42%, а норматив коефіцієнта покриття ліквідністю в іноземній валюті Банку (LCRів) показав приріст на 5,96 п.п. до 177,92%. Таким чином, станом на 01.07.2022 NSFR Банку був на 53,45 п.п. вищим за встановлене НБУ граничне значення, LCRвв Банку на 71,42 п.п. перевищував встановлене регулятором мінімальне значення, а норматив LCRів Банку був на 77,92 п.п. вищим за встановлений НБУ граничний рівень.

Додатково Агентство зазначає, що станом на 01.08.2022 NSFR Банку становив 141,60%, LCRвв виріс до 184,43%, а LCRів збільшився до 193,87%.

Таким чином, станом на початок серпня 2022 року АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» був дуже добре забезпечений ліквідністю, що підтверджують значення нормативів NSFR, LCRвв та LCRів Банку, які з істотним запасом перевищували встановлені НБУ мінімально необхідні значення.

3. Попри сповільнення бізнес-активності в країні, чистий процентний дохід АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» за підсумками першого півріччя 2022 року порівняно з аналогічним періодом 2021 року виріс на 52,99% і склав 2,03 млрд грн. Зростанню процентного доходу Банку сприяло значне нарощення коштів клієнтів, які було реінвестовано в депозитні сертифікати НБУ. В свою чергу, чистий комісійний дохід Банку в аналізованому періоді знизився на 16,78% і за підсумками першого півріччя 2022 року склав 320,754 млн грн.

За підсумками діяльності в першому півріччі 2022 року порівняно з першим півріччям 2021 року прибуток АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» зменшився на 95,58% до 30,681 млн грн. Тиск на обсяг прибутку Банку спричинило істотне зростання в аналізованому періоді збитку від зменшення корисності фінансових активів, зокрема зменшення корисності за кредитами та авансами клієнтам.

Таблиця 3

Дані про ключові статті доходів та витрат

АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК», тис. грн, %

Показник	І півріччя 2022 року	І півріччя 2021 року	Зміна	Темп приросту, %
Процентні доходи	2 766 941	1 712 760	1 054 181	61,55%
Процентні витрати	736 990	385 944	351 046	90,96%
Чистий процентний дохід	2 029 951	1 326 816	703 135	52,99%
Комісійні доходи	449 158	511 173	-62 015	-12,13%
Комісійні витрати	128 404	125 740	2 664	2,12%
Чистий комісійний дохід	320 754	385 433	-64 679	-16,78%
Адміністративні та інші операційні витрати (непроцентні витрати)	1 059 761	971 480	88 281	9,09%
Прибуток/(збиток)	30 681	693 968	-663 287	-95,58%

Джерело: Проміжна фінансова звітність Банку за період, що закінчився 30.06.2022 р.

Агентство позитивно оцінює істотний приріст чистого процентного доходу АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» в аналізованому періоді, а також прибуткову діяльність Банку в умовах складної макроекономічної ситуації в країні, викликаної військовою агресією росії.

Таким чином, в першому півріччі 2022 року АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» продовжив нарощувати масштаби діяльності на українському ринку, збільшуючи обсяг коштів клієнтів та приймаючи активну участь у кредитуванні підприємств агробізнесу та у державній програмі «Доступні кредити 5-7-9%». Станом на початок серпня 2022 року АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» підтримував хороший рівень забезпеченості регулятивним та основним капіталом, і був дуже добре забезпечений ліквідністю. За підсумками першого півріччя 2022 року в порівнянні з аналогічним періодом 2021 року АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» показав вагомий приріст чистого процентного доходу (+52,99%), проте прибуток Банку знизився на 95,58% до 30,681 млн грн.

Агентство акцентує увагу на наявності у АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» дуже високого рівня зовнішньої підтримки, яку, за необхідності, може надати його акціонер – одна з найбільших європейських банківських груп Credit Agricole S.A., що входить до складу міжнародної фінансової групи – Credit Agricole Group. Так, за підсумками першого півріччя 2022 року чистий дохід (за виключенням неконтрольованої частки) Credit Agricole Group склав 4,1 млрд євро, а чистий дохід Credit Agricole S.A. – 2,528 млрд євро.

Перелічені фактори дозволили Агентству оновити рейтинги АТ «КРЕДІ АГРІКОЛЬ БАНК» на найвищому рівні.

Агентство звертає увагу, що наведений звіт враховує оцінку ймовірності виконання Банком своїх зобов’язань за звичайних обставин. Форс-мажорні обставини, обставини непереборної сили та інші виключні обставини, які неможливо передбачити, або які пов’язані з дією воєнного стану в Україні, в оцінці неможливо врахувати.

Джерело: Рейтингове агентство «Стандарт-Рейтинг»